一臺12000元的蘋果筆記本電腦，當你只花1072元時，很多人心動了。這就是分期付款的誘惑。

雙11時，不少“剁手黨”通過分期付款的方式，擁有了心儀的物品。雙12又臨近了，不少商家又大打分期付款牌。

分期付款真的合算嗎？

在信用卡業務是，分期通常有兩種形式，一種是分期付款式消費，另一種是分期還款式。前者是先付一小部分錢就能購買一個大件商品，后者是先支付全部款項，然后分期償還。兩者能夠吸引消費者的亮點通常一樣，那就是免利息。只收取一定的分期手續費，讓持卡人提前實現自己的購物夢想。

就以上述刷卡消費為例。當你只花1072元就用上一款價值12000元的品牌電腦時，是不是有一種很爽的感覺。實際上，這種提前占有欲，其實成本不低。

目前信用卡中心對分期付款通常力推“零利息、零手續費”的優惠，每期只收取0.6%左右的分期費用，即年化利率在7.2%左右。

可是，大家得清楚，這個分期費用的基數是消費金額的總額。比如說，一筆12000元的刷卡消費，無論你是選擇6期、12期，還是24期還款，每期的分期費用都是72元。若分12期還，分期費用就是854元。

事實上，無論分多少期來歸還刷卡消費，其欠款本金理論上是依次遞減的，這樣到了第12個月，其本金只剩下1000元，但所付出的分期費用依然是72元，換算成年化利率是80.4%。按照本金實際遞減的情況，這筆12000元的分期付款消費，實際支付的分期費用年化利率約為13.03%，這明顯高于一年期貸款利率。

此時，不少持卡人才明白過來，原來所謂的“免息零手續費”，全被“塞進”分期費用，還被數倍高額收取。

其實，除了高企的分期費用，分期付款的商品通常比一次性付款的商品標價高10%左右。比如上款標價12000元的同款品牌電腦，在實體店或網上商城，選擇一次性付款，價格在11080元左右。

而分期付款任何一次逾期，就都有可能記錄在案。由此，銀行為了迎合持卡人推出的分期付款，雖然可以讓許多持卡人提前圓上購物夢，但從征信記錄和成本方面考量，其實并不劃算。畢竟分期付款消費與貸款購物并沒有本質的區別。

時值年底，各大商城又在備戰“雙12”撩起大家的購物欲望，大宗分期付款時，得厘清商家的優惠。若非理性消費，導致不能按時還款，不僅需繳納超限費和利息，還將影響個人信用記錄，從而影響買房、購車等大額消費的貸款需求。